Βάση γνώσεων · PA

Παναμάς

Σύστημα εδαφικής φορολογίας και μακροχρόνια καθιερωμένο δίκαιο εταιρειών και ιδρυμάτων, που χρησιμοποιείται για εταιρείες συμμετοχών, πλοιοκτήτριες εταιρείες και οικογενειακά ιδρύματα· μεταφέρθηκε από το Παράρτημα I στο Παράρτημα II του καταλόγου της ΕΕ τον Οκτώβριο του 2026, με εμπιστευτικό μητρώο πραγματικών δικαιούχων που τηρείται μέσω των κατοίκων αντιπροσώπων (resident agents).

Ο Παναμάς φορολογεί μόνο το εισόδημα από παναμαϊκές πηγές, και το δίκαιό του για τις εταιρείες και τα ιδρύματα είναι μακροχρόνια καθιερωμένο. Η sociedad anónima βάσει του Νόμου 32 του 1927 και το ίδρυμα ιδιωτικού συμφέροντος βάσει του Νόμου 25 του 1995 είναι τα συνήθη οχήματα· διατίθεται επίσης η εταιρεία περιορισμένης ευθύνης (sociedad de responsabilidad limitada) βάσει του Νόμου 4 του 2009. Καθεμία ενεργεί μέσω κατοίκου αντιπροσώπου, δικηγόρου ή δικηγορικής εταιρείας του Παναμά, ο οποίος έχει υποχρεώσεις καταπολέμησης της νομιμοποίησης εσόδων από παράνομες δραστηριότητες βάσει του Νόμου 23 του 2015 και υποβάλλει τους πραγματικούς δικαιούχους της οντότητας.

Οι περισσότεροι κανόνες διαφάνειας χρονολογούνται από το 2020 και μετά. Εμπιστευτικό μητρώο πραγματικών δικαιούχων λειτουργεί από τον Απρίλιο του 2022. Από τον Νόμο 254 του 2021, κάθε οντότητα δίνει στον κάτοικο αντιπρόσωπό της αντίγραφο των λογιστικών της αρχείων εντός τεσσάρων μηνών από τη λήξη της χρήσης της, ή τον ενημερώνει γραπτώς για το πού τηρούνται και από ποιον. Από το 2024 το μητρώο καταγράφει επίσης για ποιο λόγο κάθε πρόσωπο είναι πραγματικός δικαιούχος και αν ο αντιπρόσωπος παρέχει υπηρεσίες εντολοδόχου. Στις 9 Οκτωβρίου 2026 η ΕΕ μετέφερε τον Παναμά από το Παράρτημα I του καταλόγου της στο Παράρτημα II, όπου παραμένει έως ότου μια εις βάθος επανεξέταση του Παγκόσμιου Φόρουμ για την ανταλλαγή πληροφοριών κατόπιν αιτήματος τον κρίνει σε μεγάλο βαθμό ή πλήρως συμμορφούμενο.

Ο Νόμος 526 του 2026 προσθέτει από το 2027 κριτήριο οικονομικής ουσίας για οντότητες πολυεθνικών ομίλων που αποκτούν μερίσματα, τόκους, δικαιώματα, κεφαλαιακά κέρδη ή άλλο παθητικό εισόδημα αλλοδαπής πηγής. Μια οντότητα που εμπίπτει στο πεδίο εφαρμογής χρειάζεται επαρκές αμειβόμενο προσωπικό, εγκαταστάσεις, στρατηγικές αποφάσεις και λειτουργικές δαπάνες στον Παναμά· μια αμιγής εταιρεία κατοχής συμμετοχών πληροί ένα απλουστευμένο πρότυπο με τουλάχιστον έναν αμειβόμενο διοικητικό σύμβουλο, αξιωματούχο ή διαχειριστή κάτοικο Παναμά με επαρκή εμπειρία, και τεκμηριωμένες εγκαταστάσεις. Εξαιρούνται οι οντότητες που εκμεταλλεύονται εμπορικά πλοία νηολογημένα στον Παναμά, καθώς και οι ρυθμιζόμενες τράπεζες, εταιρείες κινητών αξιών, διαχειριστές επενδυτικών ταμείων και ασφαλιστές πλην των δεσμευμένων (captive), ενώ οι οντότητες εκτός πολυεθνικού ομίλου δεν επηρεάζονται. Η θέση δηλώνεται κάθε χρόνο στη δήλωση φόρου εισοδήματος, με τα δικαιολογητικά να τηρούνται στον Παναμά, στα ισπανικά, για πέντε έτη.

Γενική πληροφόρηση, όχι συμβουλή. Τα στοιχεία ισχύουν κατά την ημερομηνία που αναγράφεται σε κάθε σελίδα. Η νομοθεσία, οι κατάλογοι και οι συντελεστές αλλάζουν· ο επαγγελματίας που ενεργεί για λογαριασμό της οντότητας επιβεβαιώνει τι ισχύει γι’ αυτήν. Η Chrysos δεν ασκεί ρυθμιζόμενη δραστηριότητα και δεν παρέχει νομικές ή φορολογικές συμβουλές.

Στοιχεία κατά την 30 Οκτωβρίου 2026

Πραγματικοί δικαιούχοι

Ποιος είναι πραγματικός δικαιούχος: Φυσικό πρόσωπο που σε τελική ανάλυση έχει στην κυριότητά του, ελέγχει ή ασκεί σημαντική επιρροή στην οντότητα, συμπεριλαμβανομένου του τελικού πραγματικού ελέγχου (Νόμος 23 του 2015, όπως τροποποιήθηκε με τον Νόμο 254 του 2021). Το Εκτελεστικό Διάταγμα 35 του 2022 ορίζει το όριο ιδιοκτησίας σε 25% ή περισσότερο εκτός του χρηματοπιστωτικού τομέα και σε 10% εντός αυτού, παράλληλα με τον έλεγχο με άλλα μέσα και, επικουρικά, την ανώτερη διοίκηση.
Μητρώο: Το Sistema Privado y Único de Registro de Beneficiarios Finales (Νόμος 129 του 2020), σε λειτουργία από τις 18 Απριλίου 2022, το οποίο διαχειρίζεται η Superintendencia de Sujetos No Financieros (SSNF). Ο κάτοικος αντιπρόσωπος υποβάλλει τα στοιχεία για κάθε sociedad anónima, εταιρεία περιορισμένης ευθύνης, ίδρυμα ιδιωτικού συμφέροντος και εγγεγραμμένη αλλοδαπή εταιρεία. Από το 2024 καταγράφει επίσης για ποιο λόγο κάθε πρόσωπο είναι πραγματικός δικαιούχος και αν ο αντιπρόσωπος παρέχει εντολοδόχους διοικητικούς συμβούλους, μετόχους ή πληρεξουσίους.
Προθεσμίες: Εγγραφή εντός 15 εργάσιμων ημερών από τη σύσταση. Η οντότητα ενημερώνει τον κάτοικο αντιπρόσωπό της για μεταβολή εντός 15 εργάσιμων ημερών, και ο αντιπρόσωπος επικαιροποιεί το μητρώο εντός 5 εργάσιμων ημερών από τότε που λαμβάνει γνώση. Ο αντιπρόσωπος επικυρώνει τα στοιχεία κάθε χρόνο.
Ποιος έχει πρόσβαση: Μη δημόσιο. Πρόσβαση έχουν μόνο ο κάτοικος αντιπρόσωπος της οντότητας και υπάλληλοι που ορίζει η SSNF, οι οποίοι παρέχουν τα στοιχεία στις αρμόδιες αρχές.
Ιδρύματα και καταπιστεύματα: Για ίδρυμα ιδιωτικού συμφέροντος, κάθε φυσικό πρόσωπο που λαμβάνει οικονομικά οφέλη από αυτό και όποιος ασκεί πραγματικό έλεγχο. Για καταπίστευμα, ο ιδρυτής, ο επίτροπος, ο προστάτης, οι δικαιούχοι και κάθε πρόσωπο που ασκεί έλεγχο. Μόνο επίτροποι αδειοδοτημένοι από την Superintendencia de Bancos μπορούν να ασκούν καταπιστευματικές εργασίες· τηρούν τις πληροφορίες για τους πραγματικούς δικαιούχους, οι οποίες είναι εμπιστευτικές.
Εντολοδόχοι και μετοχές στον κομιστή: Οι υπηρεσίες εντολοδόχων επιτρέπονται, αλλά πρέπει να γνωστοποιούνται στο μητρώο. Από τον Νόμο 47 του 2013, κάθε μετοχή στον κομιστή πρέπει να φυλάσσεται από εξουσιοδοτημένο θεματοφύλακα· τα μερίσματα επί μετοχών στον κομιστή υπόκεινται σε φόρο μερισμάτων 20%.
Κυρώσεις: Πρόστιμα στον κάτοικο αντιπρόσωπο από 1.000 B/. έως 50.000 B/. για κάθε οντότητα που δεν έχει εγγραφεί ή επικαιροποιηθεί, συν ημερήσια πρόστιμα 500 B/. για έως έξι μήνες. Η SSNF διατάσσει την αναστολή των εταιρικών δικαιωμάτων της οντότητας στο Δημόσιο Μητρώο (Registro Público). Η ψευδής δήλωση διπλασιάζει το ανώτατο πρόστιμο.

Κατάλογοι και ανταλλαγή πληροφοριών

Φορολογικός κατάλογος της ΕΕ: Διαγράφηκε από το Παράρτημα I στις 9 Οκτωβρίου 2026, όπου βρισκόταν από τις 18 Φεβρουαρίου 2020, και μεταφέρθηκε στο Παράρτημα II εν αναμονή εις βάθος επανεξέτασης του Παγκόσμιου Φόρουμ για την ανταλλαγή πληροφοριών κατόπιν αιτήματος. Εξέρχεται από το Παράρτημα II μόνο όταν η επανεξέταση αυτή τον κρίνει σε μεγάλο βαθμό ή πλήρως συμμορφούμενο. Τα αμυντικά μέτρα που συνδέονται με το Παράρτημα I δεν εφαρμόζονται πλέον.
FATF: Αφαιρέθηκε από τη «γκρίζα» λίστα της FATF κατά την ολομέλεια του Οκτωβρίου 2023, αφού περιλαμβανόταν σε αυτήν από τον Ιούνιο του 2019. Δεν περιλαμβάνεται μετά την ολομέλεια του Ιουνίου 2026.
Ανταλλαγή πληροφοριών: Κοινό Πρότυπο Αναφοράς (CRS), με τις πρώτες ανταλλαγές έως το 2018· η πολυμερής συμφωνία αρμόδιων αρχών υπογράφηκε στις 15 Ιανουαρίου 2018. Συμφωνία FATCA Μοντέλου 1 με τις Ηνωμένες Πολιτείες, σε ισχύ από τις 25 Οκτωβρίου 2016.
Οικονομική ουσία: Ο Νόμος 526 της 28ης Μαΐου 2026, όπως ρυθμίστηκε με το Εκτελεστικό Διάταγμα 32 της 2ας Σεπτεμβρίου 2026, εφαρμόζεται από τις φορολογικές περιόδους που αρχίζουν την 1η Ιανουαρίου 2027 ή μεταγενέστερα σε παναμαϊκές οντότητες πολυεθνικών ομίλων που αποκτούν παθητικό εισόδημα αλλοδαπής πηγής. Οντότητα χωρίς επαρκή οικονομική ουσία στον Παναμά καταβάλλει 15% επί του εισοδήματος αυτού.

2 μορφές

Νομικές οντότητες

Εταιρεία · S.A.

Ανώνυμη εταιρεία (sociedad anónima)

Νόμος: Νόμος 32 του 1927 για τις sociedades anónimas

Η τυπική εταιρεία του Παναμά. Χωριστό νομικό πρόσωπο, οι μέτοχοι του οποίου ευθύνονται έως το ύψος της εισφοράς τους, που ενεργεί μέσω κατοίκου αντιπροσώπου ο οποίος είναι δικηγόρος ή δικηγορική εταιρεία του Παναμά.

Κάτοικος αντιπρόσωπος: Υποχρεωτικός. Ο αντιπρόσωπος έχει υποχρεώσεις καταπολέμησης της νομιμοποίησης εσόδων από παράνομες δραστηριότητες ως μη χρηματοπιστωτική υπόχρεη οντότητα βάσει του Νόμου 23 του 2015, υποβάλλει τους πραγματικούς δικαιούχους της εταιρείας και παραλαμβάνει τα λογιστικά της αρχεία.
Μετοχικό κεφάλαιο: Το εγκεκριμένο κεφάλαιο αναφέρεται στο καταστατικό (pacto social) και εμφανίζεται στο δημόσιο μητρώο. Μετοχές στον κομιστή μόνο υπό το καθεστώς φύλαξης του Νόμου 47 του 2013.
Τι εμφανίζει το δημόσιο μητρώο: Το Registro Público, δωρεάν ηλεκτρονικά μετά την εγγραφή, εμφανίζει την επωνυμία, τον αριθμό, τον τύπο, την ημερομηνία σύστασης, την κατάσταση, την έδρα, τον σκοπό, το μετοχικό κεφάλαιο, τον κάτοικο αντιπρόσωπο, τους διοικητικούς συμβούλους και τους αξιωματούχους με τις εξουσίες εκπροσώπησής τους, καθώς και το pacto social. Οι μέτοχοι εμφανίζονται μόνο αν τους κατονομάζει το pacto social.
Οικονομικές καταστάσεις και τέλη: Τα λογιστικά αρχεία και τα δικαιολογητικά τηρούνται για πέντε έτη. Από τον Νόμο 254 του 2021, αντίγραφο των λογιστικών αρχείων διαβιβάζεται στον κάτοικο αντιπρόσωπο εντός τεσσάρων μηνών από τη λήξη της χρήσης, ή ο αντιπρόσωπος ενημερώνεται γραπτώς για το πού τηρούνται και από ποιον. Ετήσιο τέλος (tasa única) 300 US$, καταβλητέο στις 15 Ιουλίου ή στις 15 Ιανουαρίου ανάλογα με τον μήνα σύστασης.
Φορολογία: Φορολογείται μόνο το εισόδημα παναμαϊκής πηγής, με 25%. Τα μερίσματα υπόκεινται σε φόρο 10% επί κερδών παναμαϊκής πηγής και 5% επί μερισμάτων από εισόδημα αλλοδαπής πηγής, εξαγωγικό ή απαλλασσόμενο εισόδημα. Οι τόκοι και τα δικαιώματα που καταβάλλονται σε αλλοδαπές εταιρείες υπόκεινται σε πραγματικό φόρο 12,5% εκτός σύμβασης.

Πώς τη χρησιμοποιούν οι ιδιοκτήτες

Εταιρεία συμμετοχών για λατινοαμερικανικούς ομίλους
Πλοιοκτήτρια εταιρεία για πλοίο υπό παναμαϊκή σημαία
Περιφερειακή εταιρεία παροχής υπηρεσιών και εμπορίας
Κατοχή ακίνητης περιουσίας στον Παναμά

Τι συνεπάγεται

Από τις φορολογικές περιόδους που αρχίζουν την 1η Ιανουαρίου 2027 ή μεταγενέστερα, μια S.A. πολυεθνικού ομίλου με παθητικό εισόδημα αλλοδαπής πηγής χρειάζεται προσωπικό, εγκαταστάσεις και στρατηγικές αποφάσεις στον Παναμά — κατά γενικό κανόνα τουλάχιστον έναν εργαζόμενο ή εξωτερικό συνεργάτη και δύο συνεδριάσεις του διοικητικού συμβουλίου με φυσική παρουσία ετησίως — διαφορετικά καταβάλλει 15% επί του εισοδήματος αυτού
Τα λογιστικά αρχεία, ή γραπτό σημείωμα για το πού τηρούνται, φθάνουν στον κάτοικο αντιπρόσωπο εντός τεσσάρων μηνών από τη λήξη της χρήσης
Μια μεταβολή στους πραγματικούς δικαιούχους γνωστοποιείται στον κάτοικο αντιπρόσωπο εντός 15 εργάσιμων ημερών· οντότητα που παραμένει ανεγγράφη ή μη επικαιροποιημένη μπορεί να υποστεί αναστολή των εταιρικών της δικαιωμάτων
Οι τράπεζες ζητούν συνήθως πιστοποιητικό του Δημόσιου Μητρώου με τους διοικητικούς συμβούλους, τους αξιωματούχους και τον κάτοικο αντιπρόσωπο, το pacto social, το μητρώο μετοχών, δήλωση πραγματικών δικαιούχων και αποδεικτικό καταβολής της tasa única

Ίδρυμα · Fundación de interés privado

Ίδρυμα ιδιωτικού συμφέροντος

Νόμος: Νόμος 25 του 1995

Χωριστό νομικό πρόσωπο που είναι κύριος των περιουσιακών στοιχείων που του έχουν αφιερωθεί, χωρίς μετόχους. Ενεργεί μέσω κατοίκου αντιπροσώπου και εγγράφεται τόσο στο Δημόσιο Μητρώο όσο και στο μητρώο πραγματικών δικαιούχων.

Τι εμφανίζει το δημόσιο μητρώο: Τη συστατική πράξη, εγγεγραμμένη στο Registro Público, με το συμβούλιο του ιδρύματος, τον κάτοικο αντιπρόσωπο και τον σκοπό.
Πραγματικοί δικαιούχοι: Κάθε φυσικό πρόσωπο που λαμβάνει οικονομικά οφέλη από το ίδρυμα και όποιος ασκεί πραγματικό έλεγχο, που καταχωρίζονται στο μητρώο από τον κάτοικο αντιπρόσωπο.
Αρχεία: Τα λογιστικά αρχεία τηρούνται και παραδίδονται στον κάτοικο αντιπρόσωπο βάσει του Νόμου 52 του 2016, όπως τροποποιήθηκε με τον Νόμο 254 του 2021.
Φορολογία: Εφαρμόζεται το εδαφικό σύστημα του Παναμά· φορολογείται μόνο το εισόδημα παναμαϊκής πηγής.

Πώς τη χρησιμοποιούν οι ιδιοκτήτες

Διαδοχή και σχεδιασμός της περιουσιακής διαδοχής
Κατοχή των μετοχών οικογενειακών εταιρειών
Διατήρηση των οικογενειακών συμμετοχών ενιαίων αντί να διαιρεθούν μεταξύ των κληρονόμων
Φιλανθρωπία

Τι συνεπάγεται

Κάθε πρόσωπο που ωφελείται από το ίδρυμα ή το ελέγχει είναι πραγματικός δικαιούχος, ανεξάρτητα από το μέγεθος του οφέλους
Οι τράπεζες αντιμετωπίζουν τον ιδρυτή και τους δικαιούχους ως πραγματικούς δικαιούχους και ζητούν τη συστατική πράξη και τον κανονισμό, την ταυτότητα του ιδρυτή, του συμβουλίου, του προστάτη και των δικαιούχων, καθώς και την προέλευση της περιουσίας του ιδρυτή

Πηγές

Στοιχεία κατά την 30 Οκτωβρίου 2026

Όλες οι δικαιοδοσίες