Base di conoscenza · CH

Svizzera

Stato federale al di fuori dell’UE le cui società anonime e società a garanzia limitata fungono da holding di gruppo, società di trading e società di family office; un’imposta sull’utile stabilita da Confederazione, cantone e comune, e un registro federale per la trasparenza dei titolari effettivi, non pubblico, in vigore dal 1° ottobre 2026.

La Svizzera offre due forme societarie per le strutture detenute dai proprietari: la società anonima (AG) e la società a garanzia limitata (GmbH), entrambe iscritte nei registri di commercio cantonali. I gruppi le utilizzano come società holding, sedi regionali, società di trading di materie prime e società di proprietà intellettuale, e le famiglie come società holding di family office, con direzione e decisioni in Svizzera. L’utile è tassato dalla Confederazione, dal cantone e dal comune, per cui l’aliquota complessiva dipende dalla sede della società. I dividendi sono soggetti a un’imposta preventiva del 35%, rimborsata o ridotta in base alle convenzioni e, per le partecipazioni di gruppo che soddisfano i requisiti, sgravata alla fonte mediante la procedura di notifica.

La legge federale sulla trasparenza delle persone giuridiche è entrata in vigore il 1° ottobre 2026. Al registro che ogni AG e ogni GmbH tiene già ai sensi del Codice delle obbligazioni si aggiunge un registro federale dei titolari effettivi, tenuto dall’Ufficio federale di giustizia e non pubblico. Le entità esistenti effettuano il deposito per scaglioni tra il 31 dicembre 2026 e il 31 marzo 2027, con una conferma semplificata possibile fino al 30 settembre 2028. Il criterio svizzero è del 25% o più, mentre l’UE utilizza più del 25%.

La Svizzera non ha una propria legge sui trust; il Consiglio federale ha abbandonato il proprio progetto sui trust nel settembre 2023, e i trust esteri sono riconosciuti ai sensi della Convenzione dell’Aia sui trust. Il Codice civile limita le fondazioni di famiglia a scopi ristretti, per cui le strutture patrimoniali familiari per i residenti in Svizzera ricorrono più spesso a una fondazione o a un trust esteri. Le società in nome collettivo e le società in accomandita sono iscritte nel registro di commercio con l’indicazione dei soci; a eccezione delle società in accomandita per investimenti collettivi, sono escluse dal registro per la trasparenza.

Informazioni generali, non consulenza. I fatti sono indicati alla data riportata su ciascuna pagina. Leggi, elenchi e aliquote cambiano; è il professionista che agisce per l’entità a confermare che cosa le si applica. Chrysos non svolge alcuna attività regolamentata e non fornisce consulenza legale o fiscale.

Dati aggiornati al 30 ottobre 2026

Titolarità effettiva

Chi è titolare effettivo: Ai sensi della legge federale sulla trasparenza delle persone giuridiche (LETA), la persona fisica che in ultima istanza detiene, direttamente o indirettamente, da sola o d’intesa con terzi, il 25% o più del capitale o dei diritti di voto, o controlla altrimenti l’entità. In mancanza, si comunica la persona di grado più elevato nella direzione.
Registro: Il registro federale per la trasparenza, gestito dall’Ufficio federale di giustizia, con deposito tramite EasyGov. Comprende società anonime, società in accomandita per azioni, società a garanzia limitata, società cooperative, SICAV, SICAF, società in accomandita per investimenti collettivi ed entità estere con una succursale in Svizzera, l’amministrazione effettiva in Svizzera o immobili in Svizzera. Sono esentate le società quotate e le entità da esse detenute per più del 75%.
Registro proprio della società: Separatamente, ai sensi del Codice delle obbligazioni chiunque acquisisca il 25% o più di una AG o di una GmbH non quotata comunica il titolare effettivo alla società, che tiene un registro interno. I criteri sono diversi da quelli della LETA, per cui il registro interno non può essere semplicemente trascritto.
Termini: Le nuove entità entro un mese dall’iscrizione nel registro di commercio; le modifiche entro un mese da quando se ne viene a conoscenza. Entità esistenti — una AG soggetta a revisione ordinaria entro il 31 dicembre 2026; le altre entità soggette a revisione ordinaria entro il 31 gennaio 2027; una AG non soggetta a revisione ordinaria entro il 28 febbraio 2027; tutte le altre, comprese le entità estere, entro il 31 marzo 2027. Quando i titolari effettivi figurano già nel registro di commercio come soci o organi, è possibile una conferma semplificata entro il 30 settembre 2028. Qualsiasi deposito nel registro di commercio successivo al 1° ottobre 2026 anticipa il termine a un mese.
Chi può consultarlo: Non pubblico. Vi hanno accesso le autorità svizzere e, con l’autorizzazione dell’Ufficio federale di giustizia, gli intermediari finanziari e i consulenti assoggettati alle norme antiriciclaggio ai fini dell’adeguata verifica, con ricerca per entità e non per persona.
Trust e fondazioni: La Svizzera non ha una legge sui trust; il Consiglio federale ha abbandonato il proprio progetto sui trust il 15 settembre 2023, e i trust esteri sono riconosciuti ai sensi della Convenzione dell’Aia sui trust. Le fondazioni sono iscritte nel registro di commercio e non sono esse stesse oggetto di comunicazione al registro per la trasparenza; vi compaiono solo come possibili soggetti che controllano entità che rientrano nell’ambito di applicazione.
Fiduciari e azioni al portatore: Le partecipazioni fiduciarie sono lecite, ma la comunicazione del 25% alla società e la comunicazione al registro per la trasparenza indicano il titolare effettivo, non il fiduciario. Un amministratore che agisce su istruzioni resta pienamente responsabile come membro del consiglio di amministrazione. Le azioni al portatore sono abolite per le società non quotate.
Sanzioni: Multe fino a 500.000 CHF per le violazioni intenzionali degli obblighi di comunicazione e di informazione, comprese le informazioni false, e fino a 100.000 CHF per l’inosservanza di un ordine dell’autorità.

Elenchi e scambio di informazioni

Elenco fiscale UE: Non figura nell’elenco (revisione del 9 ottobre 2026).
GAFI: Membro del GAFI, non figura nella lista grigia né nella lista nera (plenaria di giugno 2026). Ultima valutazione reciproca nel 2016.
Scambio di informazioni: Common Reporting Standard dal 2018, con regole modificate in vigore dal 1° gennaio 2026; comunicazione di informazioni sulle cripto-attività (CARF) non prima del 1° gennaio 2027. FATCA nell’ambito di un accordo Modello 2; un accordo reciproco Modello 1 firmato il 27 giugno 2024 dovrebbe entrare in vigore non prima del 1° gennaio 2028.
Secondo pilastro: Un’imposta integrativa minima nazionale qualificata dal 1° gennaio 2024 e la regola di inclusione del reddito dal 1° gennaio 2025; la regola dei profitti scarsamente tassati è rinviata.

3 forme

Entità giuridiche

Società · AG · SA

Società anonima

Legge: Codice delle obbligazioni, artt. 620–763

La società svizzera abituale per le holding e le imprese operative di maggiori dimensioni. Una persona giuridica distinta i cui azionisti rispondono solo per la propria sottoscrizione. La riforma del diritto societario si applica dal 1° gennaio 2023.

Soci e cariche sociali: Almeno un azionista. Un consiglio di amministrazione di almeno una persona fisica; una persona giuridica non può far parte del consiglio, ma il suo rappresentante sì. Almeno una persona autorizzata a rappresentare la società, amministratore o direttore, deve essere residente in Svizzera. Nessun segretario della società; una sede statutaria in Svizzera.
Capitale sociale: Minimo 100.000 CHF, di cui almeno 50.000 CHF, e il 20% di ciascuna azione, versati.
Il registro pubblico riporta: Il registro di commercio cantonale, consultabile tramite Zefix — denominazione, sede, scopo, capitale, amministratori e firmatari, e ufficio di revisione, con lo statuto e le modifiche pubblicati nel Foglio ufficiale svizzero di commercio. Gli azionisti non sono indicati, e i conti annuali sono pubblici solo per le società con titoli quotati o con prestiti obbligazionari in corso.
Bilancio e revisione: Conti annuali approvati dall’assemblea generale entro sei mesi. Revisione ordinaria per le società aperte al pubblico e per quelle che superano due tra 20 milioni di CHF di totale di bilancio, 40 milioni di CHF di cifra d’affari e 250 posti a tempo pieno in due esercizi consecutivi; altrimenti una revisione limitata, alla quale una società con meno di dieci posti a tempo pieno può rinunciare con il consenso di tutti gli azionisti.
Fiscalità: Imposta federale sull’utile dell’8,5% sull’utile al netto delle imposte; aliquote effettive complessive da circa l’11,66% a Lucerna al 20,54% a Berna. Imposta preventiva del 35% sui dividendi e sugli interessi di obbligazioni e di conti bancari, rimborsabile in base alle convenzioni; nessuna su canoni o interessi su prestiti ordinari. Una riduzione per partecipazioni per i dividendi da partecipazioni di almeno il 10%, o di valore pari o superiore a 1 milione di CHF.

L’uso che ne fanno i proprietari

Società holding di gruppo
Sede regionale
Società di trading di materie prime
Società di proprietà intellettuale e di ricerca, nell’ambito del patent box cantonale e della deduzione per ricerca e sviluppo
Società holding di family office con direzione in Svizzera

Che cosa comporta

Le autorità fiscali e i partner convenzionali si aspettano un effettivo processo decisionale in Svizzera per le società holding e di finanziamento, e i rimborsi dell’imposta preventiva sono soggetti a verifiche antiabuso
I dividendi infragruppo che soddisfano i requisiti possono avvalersi della procedura di notifica per partecipazioni del 20% o più, e i dividendi a una società madre UE che detiene il 25% da due anni non sono soggetti a imposta preventiva; i rimborsi di riserve da apporti di capitale qualificate ne sono esenti
Il deposito presso il registro per la trasparenza è distinto dal registro proprio della società previsto dal Codice delle obbligazioni, e ciascuno segue i propri criteri
Le banche chiedono il registro delle azioni e il registro interno dei titolari effettivi, il formulario A o K, la conferma del registro per la trasparenza, i conti annuali sottoposti a revisione e i verbali del consiglio di amministrazione

Società · GmbH · Sàrl

Società a garanzia limitata

Legge: Codice delle obbligazioni, artt. 772–827

Una società i cui soci rispondono fino ai propri conferimenti di capitale, oltre a eventuali versamenti suppletivi o prestazioni accessorie previsti dallo statuto. I suoi soci sono iscritti nel registro di commercio, il che la rende comune per le imprese gestite dai proprietari.

Soci e cariche sociali: Almeno un socio, persona fisica o giuridica. I gerenti sono persone fisiche; un socio persona giuridica designa un rappresentante. Almeno una persona autorizzata a rappresentare la società deve essere residente in Svizzera.
Capitale sociale: Minimo 20.000 CHF, interamente versato.
Il registro pubblico riporta: Come per una AG, oltre ai soci e ai rispettivi conferimenti di capitale.
Bilancio e revisione: Come per una AG, con la stessa revisione ordinaria o limitata e la stessa rinuncia per meno di dieci posti a tempo pieno.
Fiscalità: Come per una AG, compresi l’imposta preventiva del 35% sulle distribuzioni e la riduzione per partecipazioni.

L’uso che ne fanno i proprietari

Società controllata e società operativa
Società di servizi
Società holding di dimensioni minori

Che cosa comporta

Le banche confrontano l’elenco pubblico dei soci con la dichiarazione sulla titolarità effettiva
Primo deposito presso il registro per la trasparenza entro il 31 gennaio 2027 per una GmbH soggetta a revisione ordinaria ed entro il 31 marzo 2027 per le altre; una procedura semplificata è disponibile quando tutti i titolari effettivi figurano già come soci nel registro di commercio

Fondazione · Stiftung · fondation

Fondazione

Legge: Codice civile, art. 80 e seguenti

Una persona giuridica il cui patrimonio è destinato a uno scopo, iscritta nel registro di commercio. Le fondazioni di beneficenza sono soggette a vigilanza; le fondazioni di famiglia sono limitate dalla legge a scopi ristretti.

Registrazione: Iscritta nel registro di commercio.
Vigilanza: Le fondazioni di beneficenza sono soggette a vigilanza federale o cantonale.
Fondazioni di famiglia: Limitate a scopi ristretti, come l’educazione o il sostegno dei membri della famiglia in stato di bisogno (Codice civile, art. 335).
Registro per la trasparenza: Una fondazione non comunica i propri titolari effettivi al registro federale; vi compare solo come possibile soggetto che controlla entità che rientrano nell’ambito di applicazione.

L’uso che ne fanno i proprietari

Fondazione di beneficenza e di pubblica utilità
Fondazione di famiglia per l’educazione o il sostegno dei membri della famiglia in stato di bisogno

Che cosa comporta

Poiché le fondazioni di famiglia svizzere sono soggette a restrizioni, le strutture patrimoniali familiari per i residenti in Svizzera ricorrono più spesso a una fondazione o a un trust esteri

Fonti

Dati aggiornati al 30 ottobre 2026

Tutte le giurisdizioni